央廣網北京12月3日消息(記者 馬文靜)披露招股書近半年之后，廣州銀行A股IPO之路有了最新進展。11月27日，證監會披露了對廣州銀行IPO的反饋意見，要求廣州銀行對房地產貸款占比較高、部分年度監管指標低于指標標準、股東股權等51項問題進行回復。

最大十家客戶貸款集中度逼近監管紅線

        證監會拋出的51項問題中，部分問題指向了廣州銀行貸款結構問題，包括貸款大量投向房地產行業、最大十家客戶貸款集中度較高等。

        根據證監會發布的《關于廣州銀行股份有限公司首次公開發行股票申請文件的反饋意見》，廣州銀行公司貸款業務主要分布在房地產業、租賃和商務服務業、批發和零售業等三個行業，其中房地產占比約25%。

        證監會要求結合房地產市場調控趨嚴、房地產業貸款的發放條件、需提供相應抵質押物的具體情況，補充說明廣州銀行對房地產業的貸款占比較高的原因，房地產業貸款質量是否下降，對該類貸款計提的損失準備是否充分等。

        此前，廣州銀行在招股書中指出，為控制行業集中度風險，廣州銀行通過各項措施改善貸款行業結構，降低系統性風險。但若上述行業出現轉型困難、大規模衰退等情形，將致使上述行業貸款質量惡化，對該行的資產質量、經營業績和財務狀況造成不利影響。

        除了貸款行業集中度高，證監會注意到，廣州銀行最大十家客戶貸款集中度較高，2017年甚至超過監管指標標準。此外，廣州銀行2018年核心負債比例、2017年與2018年貸款撥備率等部分年度監管指標也存在低于指標標準或接近指標標準的情況。

        廣州銀行報告期內年度監管指標(來源：廣州銀行招股書)

        記者查閱廣州銀行主要監管指標發現，在信用風險方面，2017-2019年，廣州銀行最大十家客戶貸款集中度分別為60.70%、45.80%、47.62%。其中，2017年這一指標較≤50%的監管標準高出10個百分點，2018年下滑后，2019年該集中度再次提升至離監管紅線不到3個百分點的水平。單一集團客戶授信集中度在2017年也一度高達27.05%。

        證監會在反饋意見中要求廣州銀行按業務類別披露發行人報告期內前十大客戶的主要情況，說明超過相關監管指標標準的原因，是否受到監管處罰，是否說明內部控制存在缺陷等。

股權變動、關聯交易引監管關注

        2011年，廣州銀行提出“要以優化股權結構為目標，抓緊完成引資工作”，“爭取早日實現上市目標”。彼時，其前兩大股東持股比例合計超過90%，股權高度集中的問題成為其上市路上繞不開的坎。

        經過增資擴股、股權轉讓等一系列股權優化行動，招股書顯示，截至 2020年4月30日，

        廣州金融控股集團有限公司(簡稱“廣州金控”)及其全資子公司廣州市廣永國有資產經營有限公司(簡稱“廣永國資”)分別持有發行前股份總數的22.58%、19.71%。廣州金控直接和間接持有廣州銀行42.30%的股份，是廣州銀行的控股股東，其實控人為廣州市人民政府。前五大股東中，還有中國南方電網有限責任公司、中國南方航空集團有限公司、廣州金駿投資控股有限公司。

        廣州銀行前十大股東持股情況(來源：廣州銀行招股書)

        在反饋意見中，廣州銀行股權變動情況、股權清晰情況以及與實控人的關聯交易情況受到證監會關注。

        例如，證監會要求廣州銀行說明設立時的合規性及主要股東的股權結構情況，說明并補充披露此前股東增資款或股權轉讓款資金來源，涉及國有產權變動的事項是否履行法定程序等;補充說明歷史上代持事項清理是否合規，目前股權中是否尚存在信托、委托代持等名義股東與實際股東不一致的情形，是否存在股權權屬不清等潛在糾紛。

        另外，招股書披露，2017年1月1日至2020年4月30日，廣州銀行共發生2466筆股權轉讓。截至2020年4月30日，由于股東人數眾多，廣州銀行尚有311名非自然人股東和1114名自然人股東未完成確權。廣州銀行稱，未確權股東所持股份數僅占股本總額的0.60%，占比極小。而證監會要求說明，尚有股東未確權事實是否構成股權不清晰，是否符合首發辦法的相關規定。

        值得注意的是，報告期內，廣州銀行存在大額的關聯交易，盡管廣州銀行稱“關聯交易均為本行作為商業銀行與關聯方發生的正常業務往來”，但證監會指出其關聯方關系未完整披露控股股東控制企業情況，要求廣州銀行說明實際控制人直接或間接持股比例、出資資金金額及來源，報告期末是否存在挪用廣州銀行資金償還大額負債的風險。

        招股書顯示，截至2019年12月31日，廣州銀行的關聯方貸款方面，廣州金控關聯貸款余額14.32億元、廣州金控控制的企業關聯貸款余額3.56億元;關聯方存款方面，廣州金控吸收存款余額18.96億元，廣州金控控制的企業吸收存款余額1.44億元。

        今年10月8日，廣州金控董事長被查的消息也曾引發市場關注。廣州市紀委監委當日發布消息稱，廣州金控黨委書記、董事長李舫金涉嫌嚴重違紀違法，目前正接受廣州市紀委監委紀律審查和監察調查。據悉，李舫金此前曾擔任廣州銀行副董事長。

《電鰻快報》