在中基協(xié)最新披露的公募基金銷(xiāo)售保有規(guī)模百?gòu)?qiáng)名單中，銀行渠道的市占率連續(xù)12個(gè)季度下滑。

        近年來(lái)，券商渠道憑借ETF業(yè)務(wù)逆勢(shì)增長(zhǎng)，互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)則依靠流量?jī)?yōu)勢(shì)迅速崛起，使得銀行渠道在基金代銷(xiāo)業(yè)務(wù)上備感“危機(jī)重重”。據(jù)此，各大銀行也從降低申購(gòu)費(fèi)、布局C份額等維度賣(mài)力“促銷(xiāo)”，吸引對(duì)費(fèi)率敏感的基金投資者。

        更多銀行打折賣(mài)基金

        近日，廈門(mén)銀行(5.500, 0.07, 1.29%)發(fā)布《指定公募基金產(chǎn)品申購(gòu)費(fèi)率1折優(yōu)惠活動(dòng)》公告，表示為答謝廣大客戶(hù)長(zhǎng)期以來(lái)的信任與支持，同時(shí)鼓勵(lì)廣大投資者樹(shù)立長(zhǎng)期的投資理念，客戶(hù)在2024年年底前通過(guò)手機(jī)銀行渠道申購(gòu)或定投指定公募基金產(chǎn)品的，申購(gòu)或定投費(fèi)率享1折優(yōu)惠。

        與此同時(shí)，杭州聯(lián)合銀行也在近期推出了基金1折優(yōu)惠購(gòu)活動(dòng)，通過(guò)該行豐收互聯(lián)、智能柜員機(jī)購(gòu)買(mǎi)/定投，可享申購(gòu)費(fèi)率1折(個(gè)別基金除外)，推薦產(chǎn)品有易方達(dá)滬深300ETF聯(lián)接A、嘉實(shí)中證500ETF聯(lián)接A等。

        一個(gè)明顯的趨勢(shì)是，近年來(lái)，越來(lái)越多的銀行加入了基金代銷(xiāo)“價(jià)格戰(zhàn)”，越來(lái)越多的基金產(chǎn)品也隨之被納入“折扣促銷(xiāo)區(qū)”。

        其實(shí)，早在2020年，招商銀行(34.940, 0.46, 1.33%)就在業(yè)內(nèi)率先推出指數(shù)基金和債券基金申購(gòu)費(fèi)率1折的舉措;2021年7月，招商銀行再次官宣，推出公募基金差異化費(fèi)率體系，將超過(guò)千只的權(quán)益類(lèi)基金申購(gòu)費(fèi)率降至1折，同時(shí)布局前端不收費(fèi)的C類(lèi)份額基金近千只。

        在招商銀行之后，工商銀行(5.380, -0.02, -0.37%)、平安銀行(10.810, 0.21, 1.98%)、興業(yè)銀行(16.770, 0.34, 2.07%)、華夏銀行(6.730, -0.02, -0.30%)等更多銀行也加入了“打折促銷(xiāo)”賣(mài)基金的行列，一方面對(duì)標(biāo)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，大力布局推廣沒(méi)有前端申購(gòu)費(fèi)的C份額基金，另一方面是對(duì)重點(diǎn)基金的A份額推出1折申購(gòu)費(fèi)模式，吸引投資者。

        對(duì)此，有渠道人士認(rèn)為，這主要是因?yàn)榛鸫N(xiāo)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)加劇，投資者申購(gòu)基金除了有傳統(tǒng)銀行代銷(xiāo)、券商代銷(xiāo)、基金直銷(xiāo)，還有強(qiáng)勢(shì)崛起的互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)加劇也推動(dòng)基金手續(xù)費(fèi)下降。

        覆蓋產(chǎn)品仍較為有限

        值得提及的是，相對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)的普遍性打折，銀行對(duì)基金的費(fèi)率優(yōu)惠活動(dòng)多局限在部分重點(diǎn)合作的產(chǎn)品上，覆蓋面仍然較小。

        比如，近期宣布基金申購(gòu)費(fèi)優(yōu)惠的廈門(mén)銀行便在公告中指出，此次費(fèi)率優(yōu)惠僅局限于8只指定基金，且這8只基金均為指數(shù)基金。而曾在今年年初宣布對(duì)部分基金的前端申購(gòu)和定投費(fèi)率進(jìn)行1折優(yōu)惠的民生銀行(3.990, 0.04, 1.01%)，其優(yōu)惠活動(dòng)僅覆蓋了富國(guó)優(yōu)質(zhì)發(fā)展、華安媒體互聯(lián)網(wǎng)A、廣發(fā)鑫享等13只產(chǎn)品。即使是較早開(kāi)啟基金費(fèi)率優(yōu)惠的招商銀行，也并沒(méi)有實(shí)現(xiàn)折扣的大比例覆蓋，在其“五星之選”的主推基金中，仍然有不少主動(dòng)權(quán)益基金的申購(gòu)費(fèi)率保持著1.5%的正常水平。

        有業(yè)內(nèi)人士表示，當(dāng)前各大銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)的降費(fèi)屬于自發(fā)的市場(chǎng)化行為，因此有很多結(jié)構(gòu)性問(wèn)題，未來(lái)隨著費(fèi)率改革政策逐步落地，基金銷(xiāo)售市場(chǎng)會(huì)進(jìn)一步規(guī)范。

        2023年7月，證監(jiān)會(huì)印發(fā)《公募基金行業(yè)費(fèi)率改革工作方案》，計(jì)劃在兩年內(nèi)采取15項(xiàng)舉措，按照“管理費(fèi)用—交易費(fèi)用—銷(xiāo)售費(fèi)用”實(shí)施路徑分階段推進(jìn)費(fèi)率改革，其中第三步便是聚焦基金銷(xiāo)售環(huán)節(jié)，進(jìn)一步規(guī)范認(rèn)申購(gòu)費(fèi)率等銷(xiāo)售環(huán)節(jié)費(fèi)用。

        代銷(xiāo)保有規(guī)模整體下滑

        依托網(wǎng)點(diǎn)數(shù)量、客戶(hù)資源等優(yōu)勢(shì)，銀行渠道一直是基金代銷(xiāo)的主力軍，但隨著互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)的迅速崛起、券商渠道ETF業(yè)務(wù)的爆發(fā)式增長(zhǎng)，銀行的基金代銷(xiāo)業(yè)務(wù)正面臨巨大挑戰(zhàn)，這或許也是銀行“打折促銷(xiāo)”賣(mài)基金的一大原因。

        根據(jù)中基協(xié)最新披露的公募基金銷(xiāo)售保有規(guī)模百?gòu)?qiáng)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，截至2023年四季度末，銀行渠道股混基金的保有量為2.29萬(wàn)億元，相較于三季度減少了2356億元，環(huán)比下降9.32%，市占率環(huán)比下滑1.90pct至45.69%，自2021年中基協(xié)披露百?gòu)?qiáng)榜單以來(lái)連續(xù)12個(gè)季度下滑。

        在24家上榜的銀行機(jī)構(gòu)中，有23家機(jī)構(gòu)的股混基金保有規(guī)模均在去年四季度環(huán)比下滑，有14家銀行的環(huán)比跌幅超10%，上海農(nóng)商行、廣發(fā)銀行、上海銀行(7.180, 0.06, 0.84%)的環(huán)比跌幅甚至超20%，僅有匯豐銀行的股混基金保有規(guī)模維持穩(wěn)定。

        此外，最近披露的上市公司年報(bào)也顯示，多家銀行在2023年的代銷(xiāo)基金收入出現(xiàn)縮水。

        例如，2023年招商銀行代理基金收入51.79億元，同比下降21.52%。該行表示，主要是資本市場(chǎng)震蕩下行，費(fèi)率較高的權(quán)益類(lèi)基金保有及銷(xiāo)售規(guī)模同比下降。農(nóng)業(yè)銀行(4.420, -0.03, -0.67%)也不例外，該行在2023年實(shí)現(xiàn)基金銷(xiāo)售額2034.17億元，較2022年的2054.85億元微降。另外，建設(shè)銀行(7.070, -0.05, -0.70%)也在年報(bào)中稱(chēng)：“基金代銷(xiāo)受資本市場(chǎng)波動(dòng)、降費(fèi)政策影響，收入有所下降。”

《電鰻快報(bào)》